Lưu ý quan trọng khi sử dụng tài khoản RIA bán cổ phiếu nước ngoài tránh mất ưu đãi thuế

Tài khoản quay trở lại thị trường trong nước (RIA) không chỉ đơn thuần là kênh bán cổ phiếu nước ngoài mà còn gắn liền với các ưu đãi thuế quan trọng. Theo quy định mới tại Hàn Quốc, ưu đãi thuế liên quan đến cổ phiếu nước ngoài được xác định dựa trên ngày hoàn tất thanh toán giao dịch, không phải ngày đặt lệnh hay ngày giao dịch thành công. Đây là điểm khác biệt quan trọng dễ khiến nhà đầu tư hiểu nhầm và mất lợi ích thuế tối đa.

Cụ thể, giao dịch bán cổ phiếu nước ngoài dù đã được xác nhận thành công vào ngày nào, nếu nhu cầu thanh toán được thực hiện sau thời hạn ưu đãi thì mức giảm thuế sẽ bị điều chỉnh giảm. Ví dụ, với các giao dịch hoàn tất thanh toán trước ngày 31/7/2026, nhà đầu tư được ưu đãi giảm 80% thuế chuyển nhượng, trong khi giao dịch thanh toán xong sau tháng 7 chỉ còn được giảm 50%.

Kể từ khi pháp luật liên quan được thông qua quý 1/2026, tài khoản RIA đã thu hút đông đảo nhà đầu tư tại Hàn Quốc. Tính đến cuối tháng 6, tổng số tài khoản RIA lên đến hơn 31 vạn, gấp gần 4 lần so với cuối quý 1. Tổng giá trị tài sản quản lý cũng tăng vọt từ 4.140 tỷ won lên gần 2.6560 tỷ won chỉ trong 3 tháng.

RIA cho phép chuyển cổ phiếu nước ngoài sang thiết lập trong môi trường chứng khoán nội địa qua tài khoản đặc biệt. Sau khi bán, số tiền thu được phải được tái đầu tư trong vòng 1 năm vào các loại tài sản nội địa như cổ phiếu niêm yết hoặc quỹ đầu tư cổ phiếu. Nếu không, ưu đãi thuế sẽ không được áp dụng hoặc bị giảm bớt.

Bên cạnh RIA, nhà đầu tư cần lưu ý khi sử dụng tài khoản đầu tư tổng hợp (IMA) bởi thường tài khoản này không cho phép rút tiền giữa chừng mà không mất phí hoặc mất lợi ích. Ngoài ra, các chi phí như phí quản lý, phí bán và cả các khoản phí trên lợi nhuận cũng có thể phát sinh.

Đặc biệt, với việc đầu tư qua quỹ tín thác tiền tệ cụ thể tại ngân hàng để mua ETF, chi phí có thể cao hơn so với giao dịch trực tiếp do chịu thêm phí quản lý 0,03-2%, và phí rút tiền trước hạn 0-1%. Đây là điểm nhà đầu tư cần cân nhắc kỹ lưỡng trước khi quyết định.

Những phân tích trên được đưa ra dựa theo hướng dẫn mới nhất và tình hình thực tế do Cơ quan giám sát tài chính Hàn Quốc công bố, nhằm giúp người dân nắm rõ quyền lợi và tránh sai sót khi tận dụng các ưu đãi thuế thông qua RIA.